لماذا تستمر شركات النقل البحري في تأجير السفن رغم انخفاض الطلب؟

المصدر: مجلة الشحن البحري الصينية الإلكترونية، 6 مارس 2023.

على الرغم من انخفاض الطلب وانخفاض أسعار الشحن، لا تزال معاملات تأجير سفن الحاويات مستمرة في سوق تأجير سفن الحاويات، والتي وصلت إلى مستوى تاريخي مرتفع من حيث حجم الطلب.

أسعار التأجير الحالية أقل بكثير من ذروتها. في ذروتها، قد تصل تكلفة استئجار سفينة حاويات صغيرة لمدة ثلاثة أشهر إلى 200 ألف دولار يوميًا، بينما قد يصل استئجار سفينة متوسطة الحجم إلى 60 ألف دولار يوميًا على مدى خمس سنوات. مع ذلك، فقد ولّت تلك الأيام، ومن غير المرجح أن تعود.

صرح جورج يوروكوس، الرئيس التنفيذي لشركة جلوبال شيب ليز (جي إس إل) مؤخرًا بأن "الطلب على التأجير لم يختف، وطالما استمر الطلب، فإن أعمال تأجير السفن ستستمر".

ويرى موريتز فورمان، المدير المالي لشركة إم بي سي كونتينرز، أن "أسعار التأجير ظلت مستقرة فوق المتوسطات التاريخية".

في يوم الجمعة الماضي، انخفض مؤشر هاربكس، الذي يقيس أسعار تأجير مختلف أنواع السفن، بنسبة 77% عن ذروته التاريخية في مارس 2022 ليصل إلى 1059 نقطة. ومع ذلك، تباطأ معدل الانخفاض هذا العام، واستقر المؤشر في الأسابيع الأخيرة، ولا يزال أعلى من ضعف قيمته قبل جائحة 2019 في فبراير.

وبحسب التقارير الأخيرة الصادرة عن شركة ألفالينر، فإنه بعد نهاية عطلة رأس السنة الصينية، زاد الطلب على تأجير سفن الحاويات، وتظل القدرة المتاحة للإيجار في معظم أسواق السفن المجزأة محدودة، مما يشير إلى أن أسعار التأجير سترتفع في الأسابيع المقبلة.

تحظى سفن الحاويات المتوسطة والصغيرة الحجم بشعبية أكبر.
يعود ذلك إلى أن معظم السفن الكبيرة، خلال ذروة السوق، وقّعت عقود إيجار متعددة السنوات لم تنتهِ بعد. إضافةً إلى ذلك، قامت بعض السفن الكبيرة التي كان من المقرر تجديد عقود إيجارها هذا العام بتمديد عقودها العام الماضي.

ومن التغييرات الرئيسية الأخرى تقصير مدة الإيجار بشكل كبير. فمنذ أكتوبر/تشرين الأول من العام الماضي، استأجرت شركة GSL سفنها الأربع لمدة عشرة أشهر في المتوسط.

وفقًا لسمسار السفن برايمار، استأجرت شركة MSC هذا الشهر سفينة هانزا أوروبا، بسعة 3469 حاوية نمطية مكافئة، لمدة تتراوح بين شهرين وأربعة أشهر، بسعر 17,400 دولار أمريكي يوميًا، وسفينة أتلانتيك ويست، بسعة 1355 حاوية نمطية مكافئة، لمدة تتراوح بين 5 و7 أشهر، بسعر 13,000 دولار أمريكي يوميًا. استأجرت شركة هاباج لويد سفينة مايرا، بسعة 2506 حاوية نمطية مكافئة، لمدة تتراوح بين 4 و7 أشهر، بسعر 17,750 دولارًا أمريكيًا يوميًا. استأجرت شركة سي إم إيه سي جي إم مؤخرًا أربع سفن: سفينة هوب آيلاند، بسعة 3434 حاوية نمطية مكافئة، لمدة تتراوح بين 8 و10 أشهر، بسعر 17,250 دولارًا أمريكيًا يوميًا؛ وسفينة أتلانتيك ديسكوفر، بسعة 2754 حاوية نمطية مكافئة، لمدة تتراوح بين 10 و12 شهرًا، بسعر 17,000 دولار أمريكي يوميًا؛ وسفينة شنغ آن، بسعة 17891 حاوية نمطية مكافئة، لمدة تتراوح بين 6 و8 أشهر، بسعر 14,500 دولار أمريكي يوميًا. والسفينة الأطلسية الغربية بسعة 1355 حاوية نمطية لمدة 5-7 أشهر بمعدل 13 ألف دولار في اليوم.

تزايد المخاطر لشركات التأجير
أصبحت أحجام الطلبات القياسية مصدر قلق لشركات تأجير السفن. فبينما تم تأجير معظم سفن هذه الشركات هذا العام، ماذا سيحدث بعد ذلك؟

مع استلام شركات الشحن سفنًا جديدة أكثر كفاءة في استهلاك الوقود من أحواض بناء السفن، قد لا تجدد عقود إيجار السفن القديمة عند انتهاء صلاحيتها. إذا لم يتمكن المؤجرون من إيجاد مستأجرين جدد أو لم يتمكنوا من تحقيق أرباح من الإيجار، فسيواجهون فترات ركود في سفنهم، أو قد يختارون في النهاية التخلص منها.

تؤكد كلٌّ من MPC وGSL أن ارتفاع حجم الطلبات وتأثيره المحتمل على مؤجري السفن يُشكّل ضغطًا أساسيًا على أنواع السفن الأكبر حجمًا. وصرح كونستانتين باك، الرئيس التنفيذي لشركة MPC، بأن الغالبية العظمى من سجل الطلبات مُخصّصة للسفن الأكبر حجمًا، وكلما صغر نوع السفينة، قلّ حجم الطلبات.

أشار باك أيضًا إلى أن الطلبات الأخيرة تُفضّل السفن ثنائية الوقود التي يمكنها استخدام الغاز الطبيعي المسال أو الميثانول، وهي مناسبة للسفن الأكبر حجمًا. أما السفن الأصغر حجمًا العاملة في التجارة الإقليمية، فلا تتوفر لديها بنية تحتية كافية للغاز الطبيعي المسال والميثانول.

يذكر أحدث تقرير لشركة Alphaliner أن 92% من سفن الحاويات الجديدة التي تم طلبها هذا العام هي سفن جاهزة للعمل بالغاز الطبيعي المسال أو وقود الميثانول، مقارنة بـ 86% في العام الماضي.

أشار ليستر، من شركة GSL، إلى أن سعة سفن الحاويات قيد الطلب تُمثل 29% من السعة الحالية، ولكن بالنسبة للسفن التي تزيد سعتها عن 10,000 حاوية نمطية، تبلغ هذه النسبة 52%، بينما لا تتجاوز 14% بالنسبة للسفن الأصغر. ومن المتوقع أن يزداد معدل تخريد السفن هذا العام، مما سيؤدي إلى نمو فعلي طفيف في السعة.